Зачем открывать ИИС — в каких случаях это не стоит делать

Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) – это разновидность брокерского счета, которая дает своему владельцу право на налоговые льготы. Чтобы их получить, нужно выполнить несколько условий. Главное из них – договор с брокером должен действовать минимум 3 года.

Положительные и отрицательные стороны ИИС

Единственный, но весомый аргумент в пользу открытия индивидуального инвестиционного счета, а не стандартного брокерского – это налоговые льготы. Но прежде чем сделать выбор, нужно учесть, что у него есть и 7 недостатков:

  1. Вычет не будет предоставлен автоматически. Чтобы его оформить, потребуется обращаться в ФНС.
  2. За календарный год можно внести не более 1 млн рублей. Если человек хочет инвестировать большую сумму, то должен дополнительно открыть брокерский депозит.
  3. Зачислить можно только рубли. Поэтому если человек получает доход или имеет накопления в долларах, то потеряет на конвертации.
  4. Лишняя бюрократия. Открыть индивидуальный инвестиционный счет можно дистанционно. Закрыть его онлайн в 2020 г. нельзя ни у одного брокера. Для подачи заявления требуется посетить офис.
  5. На индивидуальный инвестиционный счет нельзя купить ОФЗ-н. Это незначительный минус для опытных инвесторов. Они обычно не работают с этим инструментом. Но для новичка этот вид ценных бумаг предпочтителен – он дает гарантию, что актив можно будет продать не дешевле определенного порога.
  6. Снять деньги частично нельзя. Если инвестору потребуются средства, придется закрыть ИИС полностью.
  7. Человек, который претендует на льготу по НДФЛ, должен «заморозить» деньги почти на 3 года. Воспользоваться «лазейкой» и внести средства через 3 года с момента заключения договора не получится. В 2020 г. большинство брокеров автоматически разрывают соглашение, если ИИС пустует более года.

Последние 2 пункта многие люди не считают недостатками. Во-первых, невозможность в любой момент снять деньги дисциплинирует. Во-вторых, чем больше срок инвестирования, тем выше потенциальная доходность. Средства не лежат «мертвым грузом». Даже новичок может рассчитывать на прибыль выше процентов по вкладу, купив ОФЗ и продержав их до погашения.

Особенности ИИС

Но если речь идет о сравнении с банковским депозитом, то нужно помнить, что у инвестиций есть ряд недостатков:

  1. Деньги, находящиеся у брокера и не вложенные в ценные бумаги, не застрахованы.
  2. Доходность гарантирована только при покупке облигаций и удержании их до погашения. Все остальные инструменты могут принести убытки.
  3. С 2021 г. будет взиматься НДФЛ с купонных выплат по всем бондам. В отличие от банковского вклада, необлагаемый налогом порог не предусмотрен.

Плюсы и минусы разных типов ИИС

Каждый гражданин России может одномоментно владеть только одним индивидуальным инвестиционным счетом. При этом он сам выбирает его тип. Их единственное различие – вид налоговой льготы.

Первый тип подразумевает вычет со взносов. Вернуть можно 13% от внесенных средств, но не более 52 тыс. руб. в год. При этом выплаченная из бюджета сумма не может превышать внесенную. Например, инвестор перевел 400 тыс. руб., а его заработная плата за год составила 350 тыс. руб. ФНС выплатит только 45,5 тыс. руб. (13% от 350 тыс.).

Индивидуальный инвестиционный счет второго типа освобождает от налога прибыль, полученную благодаря сделкам с ценными бумагами, и купоны по облигациям. Платить НДФЛ с дивидендов все равно придется.

Экономический эффект ИИС

Чтобы правильно выбрать вид индивидуального инвестиционного счета нужно сравнить преимущества и недостатки каждого из них.

Тип А

У этого вида BBC есть 3 преимущества по сравнению со вторым:

  1. Повышенная доходность, даже если человек вложит деньги в наименее прибыльные активы, например ОФЗ. Благодаря выплатам от государства он гарантированно получит заметно больше, чем если бы разместил деньги на вкладе.
  2. Для многих людей вернуть 13% от внесенных средств выгоднее, чем освободить от налога полученную прибыль.
  3. Оформить вычет можно уже на следующий год после внесения денег. Инвесторы сразу же зачисляют выплаченную сумму на индивидуальный инвестиционный счет. Через год они получают от ФНС «кэшбек на кэшбек».

Если доход человека не позволяет за год инвестировать 400 тыс., у него есть еще один способ увеличить налоговый вычет. Это зачисление дивидендов и купонов на банковскую карту. Но такой вариант доступен не у всех брокеров. После получения денег их можно сразу же перевести на индивидуальный инвестиционный счет. Тогда эти средства также будут учтены при расчете суммы, которую выплатит ФНС.

Налог с прибыли от сделок с ценными бумагами будет рассчитан и удержан в момент прекращения действия договора с брокером. Это преимущество по сравнению с обычным счетом, НДФЛ с которого нужно платить каждый год.

Недостатки налоговой льготы этого вида:

  1. Если инвестор получит вычет, а затем будет вынужден вывести средства раньше срока, ему придется не только вернуть полученные от ФНС деньги, но и уплатить пени.
  2. Люди, которые не платят НДФЛ, не вправе претендовать на вычет на взносы. Такой возможности лишены ИП, самозанятые, пенсионеры, безработные.

Главный недостаток по сравнению с обычным брокерским депозитом в том, что при использовании индивидуального инвестиционного счета нельзя претендовать на льготу за долгосрочное владение активами. Сколько бы времени инвестор ни продержал ценные бумаги, он должен будет заплатить налог с прибыли от их продажи. Чтобы этого избежать, нужно не продавать ценные бумаги перед расторжением договора, а перевести их на обычный брокерский депозит. Но эта услуга платная.

Видео по теме: Понятно и доступно о индивидуальном инвестиционном счете

Тип Б

Второй вид индивидуального инвестиционного счета по сравнению с первым имеет 2 важных преимущества:

  1. Получить его могут все граждане, в т. ч. ИП и самозанятые.
  2. Если инвестор закроет депозит досрочно, брокер просто удержит НДФЛ. Никаких штрафов не последует.

Налоговая льгота на доход предпочтительнее для тех, кто:

  • может ежегодно вносить больше 400 тыс. руб.;
  • планирует инвестиции на долгий срок (10 лет и более).

При таких условиях у человека есть реальная возможность получить прибыль, 13% от которой превысит сумму, доступную к возврату при оформлении вычета первого вида. Ниже приведена таблица, основанная на расчетах Мосбиржи. Из нее видно, что при небольшой доходности (10% годовых) выгоду от BBC второго типа можно получить только спустя 13 лет.

По сравнению с индивидуальным инвестиционным счетом типа А, второй вид имеет 1 недостаток – он не дает гарантированной доходности. При использовании вычетов со взносов инвестор, получивший убыток, может частично компенсировать его благодаря возврату ранее уплаченного НДФЛ. Тот, кто выбрал освобождение прибыли от налога, не имеет такой возможности.

Если сравнивать индивидуальный инвестиционный счет в Б с обычным брокерским, то такой вариант предпочтительнее для активных трейдеров. Новички на фондовом рынке часто не понимают разницу между ним и льготой за долгосрочное владение.

В обоих случаях установлен 3-летний минимальный срок. Но в случае индивидуального инвестиционного счета – это время действия договора с брокером. Человек может покупать и продавать активы каждый день и все равно будет освобожден от налога. В случае брокерского депозита, чтобы получить льготу нужно удерживать однажды купленную ценную бумагу минимум 3 года.

Подводим итоги

Любой тип индивидуального инвестиционного счета дает своему владельцу преимущества по сравнению со стандартным брокерским. Еще один аргумент в его пользу – выбирать вид налоговой льготы можно не сразу. Если инвестор не уверен, что сможет не забирать инвестированные деньги в течение установленного срока, он вправе обратиться за возвратом уплаченного НДФЛ позднее. Для того чтобы это сделать у него есть 3 года.

Вычет второго вида предоставляется в момент закрытия. Чтобы получить его, человек должен предоставить справку, что не оформлял возврат НДФЛ со взносов. Ее потребуется самостоятельно взять в ФНС, даже если инвестор заявил о своем намерении использовать индивидуальный инвестиционный счет типа Б при заключении договора с брокером.

В 2020 г. правительство активно обсуждало внесение изменений в условия существования индивидуального инвестиционного счета. Среди наиболее интересных предложений увеличение максимальной суммы взноса до 3 млн руб. и предоставление инвесторам права выводить часть средств без его закрытия.

Расскажите в комментариях, есть ли у вас ИИС. Почему вы выбрали его, а не стандартный брокерский счет?

Как открыть ИИС, что купить на ИИС, плюсы и возможности. Об этом в видео: