Американские фондовые рынки, индексы, голубые фишки

На долю американских бирж приходится около 40% оборота от всех операций, совершаемых с ценными бумагами в мире. Для активов этой страны характерна высокая ликвидность. Ее инвестиционные инструменты позволяют инвестору увеличить доходность портфеля и снизить риски. Разберем понятия — американские фондовые рынки, индексы, голубые фишки.

Главные биржи американского фондового рынка

В Америке существуют 13 фондовых бирж. Ключевую роль в торговле международного уровня играют только 3 из них:

  1. NYSE. Первая в мире площадка по величине оборота. На ней можно найти инвестиционные инструменты наиболее крупных и известных эмитентов, лидеров по уровню капитализации. Чтобы компания могла пройти листинг и быть допущенной к торгам, ее выручка за последний год должна быть не менее 100 млн. долларов. 
  2. NASDAQ. Здесь обращаются акции эмитентов, ведущих свою деятельность в сфере высоких технологий. Участвовать в торгах на этой бирже могут даже те фирмы, которые только что прошли процедуру IPO.
  3. CHX. Не имеет ограничений по листингу. Позволяет инвестору максимально диверсифицировать свои вложения. Кроме акций и облигаций, доступны фьючерсы на валюту и товары, контракты на индексы. Сделки проводятся на протяжении 23 часов в сутки. 

Ранее в Америке существовала биржа AMEX. Она служила местом, где участникам торгов впервые представляли новые компании и новые типы инструментов. В 1993 г. на ней были предложены к покупке активы ETF-фонда. Эта площадка была присоединена к NYSE в 2008 г.

Главные индексы американского фондового рынка

Американские биржи рассчитывают разнообразные индексы, отражающие ситуацию на рынке. Среди них можно выделить 3 наиболее известных показателя.

S&P 500 был впервые представлен в 1957 г. На долю входящих в него компаний приходится около 80% суммарной капитализации американского рынка. Топ-5 участников по капитализации в 2019 году:

  • Microsoft (MSFT)
  • Apple (AAPL)
  • Alphabet (Google, GOOGL)
  • Amazon (AMZN)
  • Facebook (FB)

Из всех включенных в состав индекса акций 400 представляют промышленный сектор. Также S&P 500 охватывает транспортную, коммунальную и финансовую сферу.

Американские фондовые рынки, индексы, голубые фишки. Таблица годовой доходности индекса S&P 500 за всю историю имеет следующий вид:

NASDAQ 100 был впервые сформирован в 1985 г. из американских компаний с максимальной капитализацией. Представители финансовой отрасли были исключены. В 1998 в индекс были добавлены акции других стран, таких как Канада, Китай, Индия, Швеция и т.д. Их суммарная доля не превышает 10%. В настоящий момент он охватывает фирмы, ведущие деятельность в области высоких технологий, коммуникаций и в смежных направлениях. Топ-5 участников по объему имеет следующий вид:

  • Microsoft (MSFT)
  • Apple (AAPL)
  • Alphabet (GOOGL)
  • Amazon (AMZN)
  • Facebook (FB)

Динамика индекса представлена на графике:

Американские фондовые рынки, индексы, голубые фишки. Доходность индекса Nasdaq 100 по годам, с момента основания.

Dow Jones Industrial (DJIA) — старейший индекс в мире. Первоначально создавался для отражения ситуации в промышленном секторе экономики. Однако сейчас список 30 входящих в него компаний включает в себя и представителей других сфер. Рассчитывается по методу масштабируемого среднего. Ключевое влияние на значение оказывают наиболее дорогие акции. Топ-5 участников по объему торгов

  • Apple (AAPL)
  • Microsoft (MSFT)
  • Intel (INTC)
  • Cisco (CSCO)
  • Pfizer (PFE)

Ниже представлен график изменения значений индекса за последние 20 лет:

Американские фондовые рынки, индексы, голубые фишки. Доходность индекса DJI за всю историю, по годам

Как заработать на американских индексах

Составить портфель, который по составу и пропорциям соответствовал бы какому-либо из приведенных индексов фондового рынка США, может позволить себе не каждый инвестор. Самый простой и выгодный способ вложить деньги в S&P 500 или NASDAQ 100 — покупка повторяющего его ETF. Рынки Америки и Европы предлагают десятки таких инструментов.

На Московской бирже доступен только один подобный актив. Это фонд Сбербанк S&P 500. Цена пая — 1065 руб.

Голубые фишки американского рынка

Голубыми фишками называют компании, отличающиеся высокой капитализацией и стабильными показателями прибыли. Аналогичным термином обозначают выпущенные ими ценные бумаги. 

На американском фондовом рынке списком голубых фишек принято считать индекс DJIA. Перечень входящих в него компаний в зависимости от их удельного веса приведен ниже. Это список компаний индекса на 2019 год. Актуальный список регулярно обновляется в Википедии или на таких ресурсах, как finance.yahoo.com, bloomberg и тд.

Однако часто под этим термином понимают большее число игроков и причисляют к нему все фирмы, включенные в S&P 500. 

Купить акции вошедших в эти индексы компаний можно, не выходя на международный рынок. Они обращаются на Санкт-петербургской фондовой бирже. Оптимальное время для вложений — торговые часы американских площадок. В моменты, когда они закрыты, ликвидность активов может падать.

Инвестиции в голубые фишки США считаются самыми безопасными и прибыльными. Рост индекса DJIA более чем в 11 раз за последние 3 десятилетия это подтверждает. Но следует помнить, что всегда существуют исключения. Примером служит банкротство таких гигантов, как General Motors и Lehman Brothers, произошедшее в 2008 г.

В списке голубых фишек американского рынка можно найти и компании, входящие в число дивидендных аристократов и королей. Покупка их ценных бумаг является более предпочтительным шагом. Она позволит увеличить общую прибыль от инвестиций.

Однако привыкшему к российским цифрам человеку предлагаемая доходность покажется скромной. Например, Макдональдс в 2019 г. выплатил в качестве дивидендов всего 4,73 доллара на акцию, что составляет около 2% от ее стоимости. А Johnson & Johnson — 3,75 доллара или 2,7%.

Ознакомиться с полным перечнем дивидендных аристократов, можно изучив состав индекса S&P 500 Dividend Aristocrats. Информация регулярно обновляется на сайте dividend.com Ниже приведена выдержка первых 60 с лишним компаний, которые исправно платят дивиденды на протяжении более 30 лет, еще и регулярно их повышая.